Jaký je rozdíl mezi akciovými a komoditními deriváty?


Odpověď 1:

Enrich je nejlepší webová stránka pro rychlé učení základních a technických aspektů obchodování s komoditami.

Rozdíl mezi akciovým trhem a komoditami

Přestože se akcie a komodity obchodují na otevřených burzách po většinu pracovních dnů, jedná se o dva velmi odlišné typy investic.

Akciové investice: Nákup a prodej akcií korporací.

Investice do komodit: Nákup a prodej futures kontraktů s veřejně obchodovanými komoditami.

Pro obchodování a investice jsou nezbytné silné znalosti fundamentální analýzy, technické analýzy a dobré pochopení tržních sil, které tlačí ceny.

Potřebujeme najít ty správné organizace, podrobně analyzovat jejich finanční situaci a rozhodnout se koupit akcie za skromnou cenu.

Výkon společnosti, její předkladatelé určují základní cenu akcií.

Jedná se o akvizice, fúze, bonusy, rozdělení, dividendy atd., Které nemají přímou kontrolu.

V případě komoditních trhů je menší závislost na lidech, protože základní komodity jsou přírodní zdroje, jako je zlato, stříbro, ropa, kovy atd.

Poptávka a nabídka jsou celosvětové a ceny komodit s největší pravděpodobností zůstanou po celém světě konstantní.

Akcie neovlivňují každodenní život jednotlivce ani komodity.

Existuje více obav o ceny ropy, než o cenu určité zásoby.

Trendy na akciovém trhu jsou subjektivní a méně životaschopné ve srovnání s komoditními trendy, které jsou předvídatelnější a dlouhodobější.

Dopad mezinárodních politických změn je více na akciovém trhu než na komoditních trzích.

V důsledku přírodních katastrof mohou na komoditním trhu dojít ke změnám v nabídce a poptávce, zatímco na akciový trh nemusí mít žádný dopad.

Na obou trzích se obchoduje s velkými objemy, komoditní trhy však mají obchodovanou marži.

Aby obchodníci mohli vydělávat a zbohatnout, je třeba vyvážené portfolio s akciemi a komoditami ve vhodných poměrech.

Základní investování do akcií zahrnuje nákup a prodej veřejně obchodovaných akcií.

Můžeme si zařídit zprostředkování a platit poplatky za správu portfolia.

Můžeme také analyzovat a investovat prostřednictvím jakéhokoli online samoobslužného zprostředkování.

Za účelem vydělávání peněz investují do akcií jednotliví investoři, drobní kupci, velké podílové fondy a dokonce i další společnosti.

Hlavní veřejné burzy cenných papírů, včetně newyorské burzy cenných papírů a Nasdaq, v kombinaci s velkým objemem obchodníků činí investování akcií dosti likvidní.


Odpověď 2:

Pozdravy,

Přestože se akcie a komodity obchodují na otevřených burzách po většinu pracovních dnů, jedná se o dva velmi odlišné typy investic. Akciové investice: Nákup a prodej akcií korporací. Investice do komodit: Nákup a prodej futures kontraktů s veřejně obchodovanými komoditami.

Co je to akcie?

Akcie (známé také jako „akcie“ nebo „vlastní kapitál“) jsou typem cenných papírů, které znamenají poměrné vlastnictví emitující společnosti, což opravňuje akcionáře k této části aktiv a výnosů společnosti.

Akcie se nakupují a prodávají převážně na burzách cenných papírů, i když mohou existovat i soukromé prodeje a jsou základem téměř každého portfolia. Tyto transakce musí být v souladu s vládními předpisy, které mají chránit investory před podvodnými praktikami. Historicky překonaly z dlouhodobého hlediska většinu ostatních investic. Tyto investice lze zakoupit od většiny online makléřů.

KEY TAKEAWAYS

  • Akcie jsou formou cenných papírů, které naznačují, že držitel má přiměřené vlastnictví ve vydávající společnosti. Akcie společností vydávají (prodávají) akcie, aby získaly finanční prostředky na provoz svých podniků. Existují dva hlavní typy akcií: běžné a preferované. Zásoby se nakupují a prodávají převážně na burzách cenných papírů, i když mohou existovat i soukromé prodeje a jsou základem téměř každého portfolia. Historicky překonaly většinu ostatních investic nad z dlouhodobého hlediska.

Co je to komoditní derivát?

Tento výklad představuje charakteristiku a oceňování komodit a komoditních derivátů. Vzhledem k tomu, že investice do komodit jsou prováděny primárně prostřednictvím termínových trhů, je hlavním cílem čtení koncepty a teorie za komoditními futures. Klíčovými analytickými úvahami jsou zejména vztah mezi spotovými a futures cenami, jakož i základní složky výnosů z futures.

Co máme na mysli, když mluvíme o investování do komodit? Základní ekonomická definice je taková, že komodita je fyzický statek, který lze připsat přírodnímu zdroji, který je obchodovatelný a dodávaný bez podstatné diferenciace širokou veřejností.

Obchodování s komoditami na fyzických (spotových) trzích a na futures a forwardových trzích. Spotové trhy zahrnují fyzický převod zboží mezi kupujícími a prodejci; ceny na těchto trzích odrážejí současné (nebo velmi blízké) podmínky nabídky a poptávky. Globální komoditní futures trhy představují finanční výměny standardizovaných futures kontraktů, ve kterých je dnes na trhu stanovena cena za prodej určitého definovaného množství a kvality komodity k budoucímu datu dodání; plnění smlouvy může být zaměřeno na vyrovnání hotovosti nebo fyzické dodání.

Burzy komoditních futures umožňují přenos rizika a poskytují cenný mechanismus zjišťování cen, který odráží kolektivní pohledy všech účastníků trhu s ohledem na budoucí nabídku a poptávku po komoditě. Vzhledem k finanční (versus fyzické) povaze plnění jejich smluv umožňují komoditní burzy účastnit se těchto procesů zjišťování cen a přenosu rizik důležité strany mimo tradiční dodavatele a kupující - spekulanty, arbitráže, private equity, dotace a další institucionální investoři. Standardizované smlouvy a organizované burzy také nabízejí likviditu (tj. Objemy obchodů), aby usnadnily uzavírání, snižování, rozšiřování nebo otevírání nových zajištění nebo expozic s tím, jak se okolnosti mění každý den.

Forwardové trhy existují vedle futures na určitých komoditách pro použití subjekty, které vyžadují přizpůsobení ve smluvních podmínkách. Forwardy jsou z velké části mimo rozsah tohoto čtení a diskutovány pouze stručně. Expozice vůči komoditám se také obchoduje na swapových trzích pro spekulativní i zajišťovací účely. Investiční manažeři mohou chtít zřídit swapové pozice, aby vyhovovaly určitým potřebám portfolia, zatímco výrobci mohou chtít upravit své komoditní riziko (např. Původ jejich skotu nebo chemické specifikace jejich ropy).

Komodity nabízejí potenciál pro diverzifikační výhody v portfoliu více aktiv, protože historicky nízká průměrná korelace výnosů s akciemi a dluhopisy. Některé akademické studie (např. Gorton a Rouwenhorst 2006; Erb a Harvey 2006) navíc prokazují, že některé komodity mají historicky vlastnosti zajišťující inflaci.

Toto čtení je organizováno následovně: Oddíl 2 poskytuje přehled fyzických komoditních trhů, včetně hlavních odvětví, jejich životních cyklů a jejich ocenění. Oddíl 3 popisuje účastníky trhu s futures, oceňování komoditních futures a analýzu výnosů z komodit, včetně konceptů contango a backwardation. Oddíl 4 hodnotí použití swapových nástrojů spíše než futures k získání expozice vůči komoditám. Oddíl 5 zkoumá různé indexy komodit vzhledem k jejich důležitosti jako měřítka pro třídu aktiv a investiční nástroje.

Doufám, že jsem na vaši otázku odpověděl dobře… !!!!